ROI frente a ROA: una guía para las inversiones financieras

Por el equipo editorial de Indeed

8 de abril de 2021

Cuando las empresas necesitan determinar el resultado de invertir sus recursos financieros, pueden observar dos tipos diferentes de cifras para comprender su éxito financiero. Tanto el retorno de la inversión como el retorno de los activos son términos que describen el tipo de cálculo utilizado para brindar a los profesionales financieros y líderes empresariales una imagen clara de cómo una empresa genera ganancias. Al comprender estas perspectivas financieras, puede comprender mejor el rendimiento de una empresa y utilizar esta información para asesorar a las partes interesadas oa los responsables de la toma de decisiones dentro de una empresa.

En este artículo, explicamos cómo el retorno de la inversión y el retorno de los activos ofrecen diferentes formas de analizar la rentabilidad de los activos y las inversiones de la empresa, incluidas las fórmulas utilizadas para calcular cada tipo de cifra.

¿Qué es el ROI?

El retorno de la inversión (ROI) es una medida utilizada para determinar los beneficios y el valor de una inversión o asignación de activos. Las empresas usan el ROI para comprender cómo las inversiones pueden generar la mayor ganancia. ¡Los inversores calculan RO! para ayudar a determinar dónde deben invertir sus activos financieros.

Las empresas consideran su ROI para ayudar a determinar las siguientes ideas:

  • Para determinar si una transacción vale la inversión financiera

  • Para encontrar la rentabilidad de una inversión antes de calcular la deuda

  • Para comparar inversiones antes de tomar la mejor decisión para la empresa

  • Identificar prácticas efectivas de gestión empresarial y gerentes efectivos

  • Para determinar si las empresas están utilizando bien sus recursos o si es necesario reasignar los fondos

  • Para calcular qué tan rápido una empresa puede obtener una ganancia

  • Para identificar qué ganancias se generaron a partir del capital invertido

¿Qué es ROA?

El rendimiento de los activos (ROA) es un indicador financiero utilizado para determinar la rentabilidad de las inversiones de la empresa a través de los activos. Calcular el ROA muestra las ganancias creadas por una empresa a través de sus activos y está representado por un porcentaje. Estas cifras pueden ayudar a dar a los inversores, líderes empresariales y expertos financieros una buena idea del desempeño de una empresa y si están utilizando sus recursos de manera efectiva.

El ROA se utiliza con fines de auditoría y contabilidad interna para comparar el rendimiento pasado y actual de los activos de inversión. También se puede usar para comparar el desempeño de una empresa con otras, brindando orientación que las partes interesadas usan para tomar decisiones financieras.

Cuanto más alto es el ROA, mejor convierte una empresa los activos comprados en rentabilidad. Estos son algunos ejemplos de activos de la empresa que pueden proporcionar rendimientos financieros en función de sus valores y su contribución a las ganancias de la empresa:

  • Bienes inmuebles: cuando las empresas son propietarias de terrenos, locales comerciales o propiedades de alquiler, pueden calcular esto como parte de sus activos.

  • Maquinaria y herramientas: las empresas que fabrican bienes a menudo son propietarias de la maquinaria y las herramientas que utilizan para fabricar los productos, que se cuentan como un activo.

  • Mobiliario y decoración de oficina: el mobiliario interno se asigna como parte de los activos totales de una empresa mediante el cálculo de su valor.

  • Recursos tecnológicos: Los equipos de cómputo y otros recursos tecnológicos tanto en hardware como en software se consideran parte del patrimonio de una organización.

  • Vehículos de empresa: Las empresas que poseen vehículos de flota calculan el valor de estas inversiones como parte de sus activos totales.

  • Inventario: Los bienes no vendidos en espera de distribución y venta se consideran parte de los activos de la empresa.

  • Propiedad intelectual: elementos únicos como patentes y marcas registradas también pueden valorarse como parte de los activos de la empresa.

  • Derechos comerciales: similar a la propiedad intelectual en que es un activo intangible, los elementos como los derechos de recursos y las licencias comerciales se consideran activos.

Diferencias entre ROI y ROA

Si bien el retorno de la inversión y el retorno de los activos se pueden usar para determinar el éxito financiero de una organización, cada cifra ofrece una imagen más específica de la forma en que se administran los activos y las inversiones de la empresa y la cantidad de ganancias que devuelven. A continuación se presentan algunas de las diferencias clave entre estos dos cálculos financieros:

Cálculos de ROI frente a ROA

El ROA representa la deuda de la empresa y los ingresos netos, lo que brinda una imagen más clara de la cantidad de ganancias que produce una empresa, mientras que el ROI se calcula antes de la deuda, lo que muestra la rentabilidad general de una organización. Sin embargo, ambas cifras se muestran como un porcentaje.

El rendimiento de los activos se puede calcular dividiendo los ingresos netos de una empresa por sus activos promedio. La fórmula para el ROA es la siguiente:

ROA = ingreso neto / activos promedio

El retorno de la inversión se puede calcular restando el costo de una inversión de la ganancia recibida de una inversión. Luego, la cifra resultante se divide por el costo de la inversión y se multiplica por 100. El término “ganancia de la inversión” significa la ganancia obtenida por la venta de inversiones o un aumento en el valor de una inversión que permanece sin vender.

El retorno de la inversión se calcula de la siguiente manera:

ROI = ((ganancia de la inversión – costo de la inversión) / (costo de la inversión)) x 100

ROI vs ROA en inversiones

El ROI se determina al observar las ganancias generadas a través del capital invertido, mientras que el ROA se determina al observar la rentabilidad de la empresa después de la compra de activos como equipos de fabricación y tecnología.

ROA muestra la cantidad de ganancias creadas por las inversiones comerciales de los principales accionistas. También muestra la deuda total de una organización más claramente en relación con los activos totales de la empresa. Al determinar el ROA, es importante considerar cómo los activos totales son financiados por los accionistas de capital y deuda.

Con el ROI, dado que los cálculos son menos complejos, las empresas aplican la fórmula como una herramienta simple para determinar la rentabilidad de una inversión o múltiples inversiones para una empresa.

ROI vs. ROA para comparar negocios

Para obtener una imagen precisa de las ganancias de una empresa a través de sus activos, es mejor comparar las cifras de ROA anteriores con un cálculo más reciente para un negocio en particular. También es más efectivo comparar el ROA usando un negocio similar en la misma industria. Esto se debe a que el ROA es muy específico para el tipo de activos utilizados para generar ganancias.

Por ejemplo, un restaurante podría determinar su ROA en función de los asientos adicionales en el patio, mientras que una empresa de fabricación consideraría su ROA después de agregar más equipos de producción. Ambos activos pueden ayudar a la empresa a generar mayores ganancias, pero su impacto en el negocio y los cálculos de ingresos pueden producir cifras diferentes.

El ROI se puede comparar entre industrias y organizaciones porque muestra el uso efectivo de las inversiones de la empresa en una forma de inversión no especificada. El ROI se usa mejor para determinar el éxito general de una empresa y puede ser un indicador útil de qué tan bien la gerencia está dirigiendo el negocio para aumentar los ingresos para las partes interesadas.

Similar Posts

Leave a Reply

Your email address will not be published.